基点模型是指一种用于决定期货套期合约份数的模型。这是一个通过考察收益率的一个基点改变对期货价格的影响，来确定期货合约套期范围的模型。
">编辑]基点模型的应用
基点模型的一个基本职能是用于计算套期比率。
其计算公式是：
比如，一个基点利息率的改变可以引起90日短时间国库券期货合约25美元价格改变，也可以产生同等面值180日商业票据50美元价格改变。可见，同样收益率的商业票据价格的改变是90日短时间国库券价格改变的两倍。所以，利用上述模型可知其套期比率为：套期比率：
(美元)
这就是说，假使用短时间国库券期货合约对发行上市的商业票据执行套期，就要解决两倍于商业票据的交易。否则，差于此比例的交易，就是不足值的套期交易。