定期定额投资

定义

定期定额投资简称定投。

定期定额投资：

--约定时间

--约定扣款额

--自动扣款投资

一般来说，基金的投资方式有两种，单笔投资和定期定额。定期定额的方式相似于银行积蓄的“零存整取”的方式。所谓“定期定额”就是每隔一段固定时间(比如每月25日)以固定的金额(比如500元)投资于同一只放开式基金。它的最大好处是平均投资成本，避免选时的风险。优点

第一、定期投资，积少成多。投资人或许每隔一段时间全将有一部分闲散资金，通过定期定额投资计划买入标的执行投资升值可以“聚沙成丘”，在不知不觉中积攒一笔不小的财富。

第二、不用考虑投资时点。投资的要诀就是“低买高卖”，但却很少有人在投资时掌握到最佳的买卖点获利，为避免该种人为的主观分析失误，投资人可通过“定投计划”来投资市场，不必在乎进场时点，不必在意市场价格，无需为其短时间波动而更改长期投资决策。

第三、平均投资，分散风险。资金是分期投入的，投资的成本有高有低，长期平均下来比较低，所以最大限度地分散了投资风险。

第四、复利效果，长期可观。“定投计划”收益为复利效应，本金所造成的利息加入本金继续衍生收益，通过利滚利的效果，伴随时间的推动，复利效果越显著。定投的复利效果需要较长时间才可充分展现，所以不宜因市场短线波动而随便终止。只要长线前景佳，市场短时间下挫反而是累积许多便宜单位数的机会，一旦市场反弹，长期累积的单位数就可以一次获利。

第五、自动扣款，手续简便。只需去基金代销机构办理一次性的手续，今后每期的扣款申购均自动执行。八大金律

1、设定理财目标

2、量力而行

3、选择有上升趋势的市场

4、投资期限决定投资对象

5、持之以恒

6、掌握解约机会

7、善用部分解约适时转换

8、信任专家适合人群

1、年轻的月光族：受于基金定投具备投资和积蓄两大功能，可以在发薪资后留下日常生活费，部分余下资金做定投，以“强迫”自己执行积蓄，培养不错的理财习惯！

2、领固定薪水的上班族：大部份的上班族薪资所得在应付日常生活开销后，结余金额往往不多，小额的定期定额投资方式最为适合。而且受于上班族大多并没有具备较高的投资水平，无法精准分析进出场的机会，所以通过基金定投该种工具，可稳健达到资产升值！

3、在将来某一时点有特殊（或较大）资金需求的：比如三年后须付购房首付款、二十年后子女出国的留学基金，乃至于三十年后自己的退休养老基金等等。在已知将来将有大额资金需求时，提早以定期小额投资方式来筹集，不但不会产生自己日常经济上的负担，更能让每月的小钱在将来轻松演变成大钱。

4、不喜欢承受过大投资风险者：受于定期定额投资有投资成本加权平均的优点，能有效减弱整体投资成本，致使价格波动的风险下滑，从而稳健获利，是长期投资人对市场长期看好的最佳选择工具。方式

基金定投的方式有两种：通过银行签订代销协议执行定投、自己在市场内操作。

这两种方式的各有优点和缺陷：

银行代销：可以通过协议，定时由银行扣款，省心方便，操作简单，缺陷是基金公司一旦暂停申购，致使基金定投计划中止；此外每天就一个价，缺少灵活性。诚然对于大部分人来说，当天只有一个未知价格，降低了再选择的麻烦；

场内自己操作：一般在交易日不会显现中止，只有在分红、除权、巨大公告时，临时停盘。此外一天价格的可选择性强，适于有一定短线经验的人运用，缺陷是需要自己费心，牢记定期在场内执行操作。技巧

选择合适的基金

选择波动较大依旧较稳定的基金是定额投资时务必考虑的困难。波动较大的基金比较有机会在净值下挫的阶段累积较多低成本的份数，待市场反弹可以迅速获利。然而假使在高位开始扣款，赎回时不幸碰上低位，那么即便定期定额分散进场风险也无法提升获利。

绩效稳定的基金波动小，一般不会碰到赎在低位的困难，但是相对平均成本也不会降得太多，获利也相对有限。

其实定期定额长期投资的时间复利效果，分散了股市多空、基金净值起伏的短时间风险，只要能守在长期扣款原则，选择波动程度较大的基金其实较能提升获利，而且风险较高基金的长期报酬率，应当胜过风险较低的基金，所以假使较长期的理财目标如五年以上至十年、二十年，不妨选择波动较大的基金，而假使是五年内的目标，依旧选绩效较稳定的基金为宜。

选择合适的机会

基金固然是小额投资者参与股市获利成长的最佳方式，但不是每只基金都适合定期定额投资，选对投资目标才可创造优异的回报。首先债券型基金等固定收益工具不太适合用定期定额的方式投资，建议定期定额首先考虑股票型基金。

其次定期定额投资时要选择在上升趋势的市场。超跌但前景不错的市场最适合开始定期定额投资，投入景气循环往上、现阶段在底部横盘的市场，避免追涨是创造获利与本金安全的不二法则。所以只要长线前景看好，短时间处在空头行情的市场最值得开始定期定额投资三大特点

1.轻松投资。基金定投计划最低申购额每月仅需200元，每月银行自动划账，不必考虑申购时点。

2.从容进退。可以随时暂停扣款或终止扣款，解约无罚息。

3.收益免税。个人客户的投资收益完全免税。两大优势

1.凸现复利优势。复利是计算利息的一种方法，也就是民众俗称的“利滚利”。参与广发基金定投计划的客户，在享受基金投资较高收益的同期，还会得到复利收益。比如，每月投资515元，如果基金的平均年回报率为5%，10年后本利合计为8万元。

2.摊薄投资成本。受于采取固定金额投资，故基金净值下滑，所申购的比例越多；基金净值上升，所买入到的比例越少，自此造成平摊投资成本的结果，减弱了投资风险。投资原则

设定理财目标

每个月可以定时扣款3000元或5000元，净值高时买进的比例数少，净值低时买进的比例数多，如此可分散进场时间。该种“平均成本法”最适合筹措退休基金或子女教育基金等。

量力而行

定期定额投资一定要解决得轻松、没负担，曾有客户为分散投资标的而决定每月扣款50000元，但一段时间后却务必把定期存款取出来继续投资，如此太划不来。建议大家最好先分析一下自己每月收支情况，计算出固定能省下来的闲置资金，3000元、5000元都可以。

选择有上升趋势的市场

超跌但基本分析不错的市场最适合开始定期定额投资，即使当前市场处在低点，只要看好将来长期发展，就可以考虑开始投资。

投资期限决定投资对象

定期定额长期投资的时间复利效果分散了股市多空、基金净值起伏的短时间风险，只要能遵守长期扣款原则，选择波动程度较大的基金其实更能提升收益，而且风险较高的基金的长期报酬率应当胜过风险较低的基金。假使较长期的理财目标是5年以上到10年、20年，不妨选择波动较大的基金，而假使是5年内的目标，依旧选择绩效较稳定的基金为宜。

持之以恒

长期投资是定期定额积攒财富最重要的原则，该种方式最好要连续3年以上，才可得到好的效果，而且长期投资更能发挥定期定额的复利效果。

掌握解约机会

定期定额投资的期限也要因市场情形来决定，比如已经投资了2年，市场上升到了非常高的点位，而且分析之后行情或许将进入其他空头循环，那么最好先行解约获利了解。假使您马上面对资金需求时，比如退休年纪将至，就更要开始关注市场情况，决定解约时点。

善用部分解约，适时转换基金

开始定期定额投资后，若临时务必解约赎回或者市场处在高位位置，而自己对后市情形不是很确定，也不必完全解约，可赎回部分份额获得资金。若市场趋势更改，可转换到另一次上升趋势的市场中，继续执行定期定额投资。

要信任专家

开始定期定额投资时不必过份在意短时间涨跌和份额数累积情况，在必要的时机可以咨询专家的意见。如：爱财部落网、和讯网、金融界网等