量价的逆势针曲线是什么一直是股民朋友们非常热衷的话题,但是很多股民朋友们缺少有关的经验,也不了解其中的技巧。今天小编就给大家介绍一下。
逆时针曲线,由国外金融市场投资专家所发明,它是利用股价与成交量变动的各种关系,观测市场供需力量的强弱,进而研判将来的行情方向。依据多头、空头市场的价量改变绘制成量价关系图,其循环会呈现一个逆时针方向的曲线图,故称之逆时针方向曲线。
1.绘制方法
(1)以数学坐标形式绘制逆时针方向曲线:垂直纵轴代表股价,水平横轴代表成交量。
(2)受于价格与成交量的波动性均相当高,所以一般在绘制逆时针曲线时,一般会先将价格与成交量取其移动平均,将小趋势的波动性给清除掉,得到较纯的趋势信息,一般视研究的循环周期而定,取适当的移动平均。比如,欲观察一个完整的循环趋势,则可取24日(或周、月线)移动平均价格及24日(或周、月线)移动平均成交量作为观察数值。
(3)将均价与均量看为一组数对(或一个平面坐标点,两者的交叉点即为坐标点),点入价、量图中,并依照每个点事实的发生顺序用直线连接起来,便会显现一个大差不差以逆时针方向旋转的价量图形。
2.逆时针曲线意义
一般来说,在多头市场时,可以观察到成交量具有与价格同向增长的趋势而在空头市场时,亦可观察到成交量经常伴随价格呈现同步降低的现象。也就是说,多头市场与空头市场,两者全将发生价与量相互配合的同向情形。
在另一面,当一个空头到达底部,发生趋势反转前,一般全将先发生成交量增大,也就是量会先价而行,产生短时间内的价量背离。但伴随量大而来的便是价格击穿底部区,展开多头格局。相反的,当一个多头连续许久时,经常会发生多头在价格高位连续延伸,但成交量反而开始显现削减的现象,这是由于开始有部分投资人对价格能否过高发生疑虑,该种观望的气氛致使价格尽管能够攀高峰,但成交量不但没有跟着增长,且反而降低。
成交量的降低开始致使高价位无法得到连续的支持活力,所以,跟随而来的便是趋势的反转,价格的下挫。也就是说,当趋势马上反转前,一般可以观察到价跌但量增,或者价涨但量减的价量背离现象。
想像市场的一个循环:在空头底部时,成交量率先发生增长,呈现价量背离的现象,打破市场观望的气氛,跟随而来的是更大的成交量伴伴随价格的上行,即价量配合正常。经历一段多头上升之后,市场在某一个连续的利好发生时价格尽管连续上涨,但成交量并没有跟上来,呈现价量背离现象,表明很多投资者觉得或许发生利好出尽,所以接着而来的是悲观气氛逐渐显现,且成交量伴随价格下挫而缩减,即价量配合正常,而进人空头市场。经历一段整理修正期,空头又重返底部,于是完成了一次市场循环。
在这个循环里,假使观察价格与成交最,可发现二者的行情关系会如上图的A点开始,发生空头终结前的量增价跌的价量背离行情,之后便进人量增价涨的价量配合关系,接着便走到多头顶部而发生量缩价涨的价量背离,最后进人量缩价跌的价量配合关系。如此的关系绘制成量价关系图时.其循环会呈现一个逆时针的曲线,所以,这逆时针曲线便是循环周期的量价关系图。而由这个图来观察当前的单价位置所在,将可以清楚的判别出当前所处的景气循环位置,这对投资决策的形成具有极大的帮助。
3.运用原则
逆时针曲线行情变动的三种局势:
(1)上升局势:股价伴随成交量的增长而增长,逆时针方向曲线的行情由下向右或往上转动
(2)下滑局势:量价同步下滑,逆时针方向曲线行情由平转下或右上方朝左转动
(3)循环局势:量价是同步上升,后同步下滑,逆时针方向曲线行情由下向右上.左上,左下循环。
4.逆时针八角图简介
逆时针曲线可组成完整的八角形,有八个阶段的运用原则:
(1)阳转信号:股价经一段下跌趋势后,下挫程度缩减,甚至止跌转稳,在低档盘旋,成交量显著的由萎缩而递增,表明低档接手走强,此为阳转讯号。
(2)买进讯号:成交量连续扩增,股价回升,量价同步上升,逆时针方向曲线由平转上或由左以下向右转动时,进入多头位置,为最佳买进机会。
(3)加码买进:成交量扩增至高水准后,保持于高档后,不再急剧增长,但股价仍继续涨升,此时逢股价回档时,宜加码买进。
(4)观望:股价继续上涨,上涨趋势趋缓,但成交量不再扩增,行情开始有减缓的迹象,此时价位已高,宜观望,不宜追涨抢涨。
(5)警戒讯号:股价在高价区盘旋,已难再创新的高价,成交量无力扩增,甚至显著降低,此为瞥戒讯号,心理宜有出售的预案,应出脱部分持股。
(6)出售讯号:股价从高档滑落,成交量连续降低,量价同步下滑,逆时针方向曲线的行情由平转下或右上方朝左转动时,进入空头倾向,此时应出售手中持股,甚至融券放空。
(7)观望:成交量开始递增,股价虽下挫,但降幅缩减,表明谷底已近,此时多头不宜再向下追杀空头也不宜放空打压,应乘机回补。
5.研判
逆时针方向曲线的变动在表明多头市场至空头市场的量价关系,由供需的改变中,表明多空力道的强弱,供应买卖机会,此方法对于底部的证实特别有效。逆时针方向曲线是采取移动平均价和移动平均量制做出的线路,移动平均虽具有圆滑讯号的功能,但在本质攀升动平均属于时间落后的方式。
移动平均的行情,一般有落后股价波动的倾向,所以逆时针方向曲线的行情,一旦发生变动转向,有落后股价的趋势。所以,运用逆时针方向曲线分析行情,研判买卖机会,须配合其余技术指标,只将其作为辅助性的指标,用以研判大趋势。如此才更能发挥逆时针方向曲线的功能。